中商情報(bào)網(wǎng)訊：多晶硅，是單質(zhì)硅的一種形態(tài)。截至2022年3月底，我國已公布新建、擬建多晶硅規(guī)劃產(chǎn)能共計(jì)超過170萬噸/年。目前國內(nèi)已公告的多晶硅新增產(chǎn)能總規(guī)劃超過300萬噸。

一、產(chǎn)業(yè)鏈

多晶硅上游包括原材料及設(shè)備，主要有工業(yè)硅、硅料、線切割機(jī)、鑄錠機(jī)、剖錠機(jī)；中游可分為太陽能級多晶硅、冶金級多晶硅及電子級多晶硅；下游廣泛應(yīng)用于光伏、半導(dǎo)體、紡織、航空航天、汽車、醫(yī)療等領(lǐng)域。

資料來源：中商產(chǎn)業(yè)研究院整理

二、上游分析

工業(yè)硅

1.市場規(guī)模

近年來，我國為達(dá)碳中和、碳達(dá)峰的目標(biāo)，可再生能源化轉(zhuǎn)型勢在必行，從而也帶動了大宗原料工業(yè)硅的市場規(guī)模，數(shù)據(jù)顯示，我國工業(yè)硅市場規(guī)模由2016年156億元增至2019年202億元。中商產(chǎn)業(yè)研究院預(yù)測，2022年我國工業(yè)硅市場規(guī)模可達(dá)253億元。

數(shù)據(jù)來源：中商產(chǎn)業(yè)研究院整理

2.產(chǎn)量

2021年，我國工業(yè)硅行業(yè)總體運(yùn)行平穩(wěn)，行業(yè)供需兩旺，價(jià)格大幅上漲。2021年，中國工業(yè)硅產(chǎn)量261萬噸，同比增長24.3%。

數(shù)據(jù)來源：中國有色金屬工業(yè)協(xié)會、中商產(chǎn)業(yè)研究院整理

3.重點(diǎn)企業(yè)分析

資料來源：中商產(chǎn)業(yè)研究院整理

三、中游分析

1.產(chǎn)量

近年來，我國多晶硅產(chǎn)量持續(xù)擴(kuò)大。多晶硅產(chǎn)量由2016年的19.4萬噸增至2020年的39.2萬噸。2022年1-4月多晶硅產(chǎn)量合計(jì)23.2萬噸。3月、4月致密料均價(jià)分別為243元/kg、247元/kg。

數(shù)據(jù)來源：中商產(chǎn)業(yè)研究院數(shù)據(jù)庫

2.產(chǎn)能

2020年受疫情影響，多晶硅產(chǎn)能受限，產(chǎn)能降至42萬噸/年。隨著疫情得到有效控制，2021年中國多晶硅的產(chǎn)能恢復(fù)疫情水平，產(chǎn)能約52萬噸/年，同比增漲23.81%。

數(shù)據(jù)來源：CPIA、中商產(chǎn)業(yè)研究院整理

3.進(jìn)出口情況

我國的光伏產(chǎn)業(yè)高度依賴于硅料進(jìn)口，導(dǎo)致國內(nèi)光伏產(chǎn)業(yè)長期受制海外硅料企業(yè)。近年來，在國內(nèi)企業(yè)通過不斷地探索和研發(fā)，逐漸掌握多晶硅料生產(chǎn)的核心技術(shù)，多晶硅進(jìn)口量呈現(xiàn)下降的趨勢。2021年多晶硅進(jìn)口量11.42萬噸，出口量1.04萬噸，貿(mào)易逆差10.38萬噸，較上年同期有所增長。

數(shù)據(jù)來源：海關(guān)總署、中商產(chǎn)業(yè)研究院整理

4.市場集中度

國內(nèi)光伏制造企業(yè)尤其是龍頭企業(yè)的擴(kuò)產(chǎn)步伐加快，且擴(kuò)產(chǎn)單體規(guī)模增大，隨著這些新建產(chǎn)能的釋放以及產(chǎn)品的快速迭代，無技術(shù)、資金優(yōu)勢的中小企業(yè)逐漸退出市場，產(chǎn)業(yè)集中度進(jìn)一步提升。2021年產(chǎn)量達(dá)萬噸級以上企業(yè)8家，多晶硅行業(yè)集中度有所下降。多晶硅CR5產(chǎn)量為86.7%，同比下降0.8個(gè)百分點(diǎn)。TOP5平均產(chǎn)量超過8.5萬噸，同比增長27.5%。

數(shù)據(jù)來源：CPIA、中商產(chǎn)業(yè)研究院整理

5.重點(diǎn)企業(yè)分析

資料來源：中商產(chǎn)業(yè)研究院整理

6.企業(yè)熱力分布圖

資料來源：中商產(chǎn)業(yè)研究院整理

四、下游分析

1.光伏

（1）集中式光伏

2021年我國集中式光伏電站新增2560.07萬千瓦，截至2021年底，我國集中式光伏電站累計(jì)裝機(jī)1.98億千瓦。2022年一季度集中式光伏新增裝機(jī)容量434.1萬千瓦。截至2022年3月，集中式光伏裝機(jī)容量2.02億千瓦。

數(shù)據(jù)來源：國家能源局、中商產(chǎn)業(yè)研究院整理

（2）分布式光伏

2021年分布式光伏裝機(jī)容量達(dá)到1.08億千瓦，突破1億千瓦，約占全部光伏發(fā)電并網(wǎng)裝機(jī)容量的三分之一。分布式光伏新增約2927.9萬千瓦，約占全部新增光伏發(fā)電裝機(jī)的55%，歷史上首次突破50%。2022年一季度分布式光伏裝機(jī)容量1.16億千瓦，新增裝機(jī)容量887萬千瓦。

數(shù)據(jù)來源：國家能源局、中商產(chǎn)業(yè)研究院整理

2.集成電路

我國集成電路行業(yè)雖起步較晚，但經(jīng)過多年快速發(fā)展，目前已經(jīng)取得了長足的發(fā)展和進(jìn)步。根據(jù)中國半導(dǎo)體行業(yè)協(xié)會的統(tǒng)計(jì)，2017年我國集成電路市場規(guī)模為5411億元，2021年增長至10996億元，年均復(fù)合增長率為19%。根據(jù)中國半導(dǎo)體行業(yè)協(xié)會（CSIA）預(yù)測，我國集成電路產(chǎn)業(yè)未來一段時(shí)間內(nèi)仍將保持高速增長，預(yù)計(jì)2022年我國集成電路規(guī)模將達(dá)到13085億元，同比增長15.9%。

數(shù)據(jù)來源：中國半導(dǎo)體行業(yè)協(xié)會（CSIA）、中商產(chǎn)業(yè)研究院整理